บทวิเคราะห์ (Research)

BCH : Company Update - Uncertainty for SSO reimbursement rate are price in เราปรับคำแนะนำเป็น Buy สำหรับ BCH เนื่องจากคาดกำไรปี 25F เติบโต +23%y-y เด่นตามทิศทางรายได้ และมีความชัดเจนค่ารักษาประกันสังคม ทั้งนี้ราคาหุ้นปัจจุบันที่ซื้อขายเทียบเท่า Forward PE ปี 25F เฉลี่ย 24 เท่า ต่ำกว่าระดับ Mean ที่ 25 เท่า มองว่าตอบรับแนวโน้ม 4Q24F และการปรับกำไรปี 24F-26F ลง -6%-7% ไปแล้ว รวมทั้งมองว่า BCH ควรถูก Re-rated PE ขึ้นสะท้อนการกลับมาเติบโตของกำไรในปี 25F และคาด 1Q25F กำไรกลับมาเติบโต y-y และเติบโตสูง q-q