บทวิเคราะห์ (Research)

AEONTS : Key takeaways from analyst meeting เราคงคำแนะนำ BUY และคง TP26F ที่ 140 บ. จาก i) คุณภาพสินทรัพย์ดีขึ้น ทำให้เราคาดว่ามีโอกาสเห็นการกลับมาเติบโตของสินเชื่อรวมใน 4Q25F-FY2026F ii) ความเสี่ยงเรื่องค่าใช้จ่ายสำรองจำกัด เพราะมีสำรองพิเศษ ทั้งการปรับเพิ่มขั้นต่ำบัตรเครดิตเป็น 10% และน้ำท่วมรวมประมาณ 500-550 ลบ. iii) มาตรการช่วยเหลือลูกหนี้ของ ธปท. และมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของทางภาครัฐ คาดจะช่วยลดปัญหาการตกชั้นของลูกหนี้ สำหรับการประชุม นักวิเคราะห์ ข้อมูลส่วนใหญ่ไม่ได้ต่างจากที่เราคาดก่อนหน้า โดยเราคงกำไรสุทธิ 2025-26F อยู่ที่ 2,713 ลบ. หดตัว -17% y-y และ 3,041 ลบ. เพิ่มขึ้น +12% y-y ตามลำดับ