บทวิเคราะห์ (Research)

ปรับลดคำแนะนำเป็น "ถือ" เนื่องจากอัพไซด์จำกัด แม้ว่าเรายังคงชอบ ICHI จากอัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลที่น่าสนใจที่ระดับ 10% สำหรับ ปีงบการเงิน 68 (อิงจากอัตราการจ่ายปันผล 110% ซึ่งเราเชื่อว่ายังสามารถรักษาไว้ได้ในช่วง 2 ปีข้างหน้า) แต่เราปรับลดคำแนะนำหุ้น ICHI จาก "ซื้อ" เป็น "ถือ" เนื่องจากอัพไซด์ที่จำกัด เมื่อเทียบกับราคาเป้าหมายเดิมที่ 10.80 บาท เราคาดว่า ICHI จะจ่ายเงินปันผลระหว่างการ ที่ 0.50 บาทต่อหุ้น (คิดเป็นผลตอบแทน 5%) ในเดือนกันยายน 68 ขณะที่ Osotspa (OSP ราคาปัจจุบัน 17.60 บาท, คำแนะนำ "ซื้อ", ราคาเป้าหมาย 19.20 บาท) ยังคงเป็นหุ้นเด่นใน กลุ่มเครื่องดื่มของเราเนื่องจากมีแนวโน้มเชิงบวกจากอัตรากำไรที่เพิ่มขึ้นและให้ผลตอบแทน จากปันผลที่ 7%